Облигации · Корпоративные
Корпоративные · RU000A10A1P9

АПРИ 2Р5

АПРИ БО-002Р-05 · кривая выпусков эмитента

Амортизация Оферта 02.27
36,68%
по текущей ставке 24,00% годовых: купоны с 11.05.2027 ещё не объявлены
доходность к оферте (YTW)
дёшево к группе+1285 бп
Цена 95,97% 991 ₽ с НКД
Купон 24,00% 4×/год
Оферта 24.02.2027 до погашения 2,1 г
Дюрация 0,4 г цена −0,3% на +1 п.п. ставки
Премия к ОФЗ +2407 бп G-спред на дюрации
Кредитный риск BBB-.ru НКР · умеренный
Цена облигации, % номинала
Кривая эмитентаⓘ
14 выпусков. Эта бумага - на кривой эмитента (+8 бп)
19.2 34.0 48.9 0.0 1.2 2.3 АПРИ 2Р8 · 1,4 г · 47,04% АПРИ 2Р9 · 0,8 г · 45,95% АПРИ 2Р10 · 0,8 г · 45,12% АПРИ 2Р11 · 1,5 г · 44,86% АПРИ 2Р12 · 1,7 г · 44,31% АПРИ 2Р13 · 1,7 г · 43,26% АПРИ 2Р4 · 0,8 г · 40,60% АПРИ 2Р14 · 2,2 г · 39,70% АПРИ 2Р3 · 0,5 г · 38,24% АПРИ 2Р7 · 2,1 г · 37,92% АПРИ 2Р2 · 0,3 г · 37,10% АПРИ 2Р6 · 1,5 г · 34,17% АПРИ 2Р1 · 0,1 г · 21,05% АПРИ 2Р5 (эта бумага) · 0,4 г · 36,68%
дюрация, лет → ● эта бумага · доходность, % ↑
Сравнить с другой облигацией
Стоит ли заменить АПРИ 2Р5 на другой выпуск - сравним доходность (в т.ч. после налога), кредитный риск, дюрацию и ликвидность
→
Калькулятор доходности
Облигаций на сумму—
Цена покупки 1 шт (с НКД)—
Вложено—
Комиссия—
Купонный доход до оферты—
Возврат номинала (оферта)—
Итоговая прибыль—
Текущая доходностьⓘ—
Дюрация (Маколея)—
Модиф. дюрацияⓘ—
Выпуклостьⓘ—
PVBP, ₽ⓘ—
Цена при ±1 п.п.ⓘ—
Стресс по ставкеⓘ
бп доходности
Цена, %—
Изменение—
P&L позиции—
Справедливая цена —
—
—
—
Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Расчёт ведётся к оферте (24.02.2027) - погашение по номиналу на дату оферты; купоны после оферты ещё не объявлены. Справедливая цена - дисконт потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).
Денежные потоки
ДатаКупон, ₽Номинал, ₽Итого, ₽
Купонные выплаты и возврат номинала по датам на 1 облигацию.
Кредитный рискⓘ
Умеренный
рейтинг эмитента BBB- · вероятность дефолта ≈ 0,90%/год
Долг эмитента в обращенииⓘ
В обращении15,4 млрд ₽
Выпусков14
Гасить за год22%
Ставка долгаⓘ24,61% рынок 41,66%
2026
2027
2028
2029
2030
2031
Выпуски с офертой отнесены к дате оферты, а не погашения. Все выпуски эмитента - в блоке «Кривая эмитента» выше.
Доходность с поправкой на рискⓘ
35,81%
против 36,68% без поправки - риск дефолта съедает 87 бп
вероятность дефолта 0,90%/год по рейтингу, возврат при дефолте 30% номинала
Из чего состоит премия к ОФЗⓘ
Ожидаемые потери 87 бп Цена выхода 6 бп Премия за риск 2314 бп
Параметры выпуска
Цена95,97%
Стаканⓘ95,91 / 95,96% спред 13 бп
Издержка входаⓘ≈ 26 ₽ на 100 000 ₽ котировка 25.09 17:15
Цена ₽ (с НКД)991 ₽
Купон24,00% годовых · 4 выпл./год
Купон, ₽59,84
НКД, ₽ⓘ31,56 на 28.09.2026
Номинал1000 ₽
Погашение07.11.2028 · 2,1 г
Оферта24.02.2027
Дюрация0,4 г
Текущая доходностьⓘ25,01%
Простая доходностьⓘ31,73%
YTM к оферте (YTW)ⓘ36,68%
YTM к погашениюⓘ29,81%
Доходность после налогаⓘ30,07% / 29,08% при 15%
G-спред к ОФЗⓘ+2407 бп
Z-спред к ОФЗⓘ+2405 бп
Спред к свопам (I)ⓘ+2267 бп
Z-спред к свопамⓘ+2267 бп
Оценка к аналогамⓘДёшево +1285 бп к группе
Кредитный рейтингBBB-.ru НКР
Уровень листинга3
Объём выпускаⓘ142,1 млн ₽
Лот1 шт
Облигация или вклад?ⓘ
Эта облигация
36,7%
ставка на 0,4 г зафиксирована
Вклад
13,0%
топ-10 банков, II.09.2026
Фонд ликвидности
13,6%
плавает со ставкой ЦБ
Доходность выше ставки вклада на 23,7 пп, и эта разница - плата за кредитный риск эмитента: вклад застрахован АСВ (до 1,4 млн ₽), фонд ликвидности вкладывает в короткие безрисковые инструменты, а по облигации возможен дефолт. Кредитная оценка выпуска - в светофоре кредитного риска выше.
Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% - доходность «на руки» см. в строке «Доходность после налога» выше (≈ 30,1%). Проценты вклада облагаются сверх необлагаемого лимита; фонд ликвидности - по ЛДВ через 3 года.
Полная доходность за годⓘ
+21,5% +21,6% годовых
Изменение цены-4,0%
Купоны · 4 шт+25,5%
Куплено 25.09.2025, удержано до 24.09.2026 (1,0 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвеста купонов и налогов.
Ближайшие купоны (8 из 9)
10.11.202659,84 ₽
09.02.202759,84 ₽
11.05.202759,84 ₽
10.08.202759,84 ₽
09.11.202759,84 ₽
08.02.202859,84 ₽
09.05.202844,88 ₽
08.08.202829,92 ₽
Найти похожие на карте рынка
АПРИ 2Р5 и аналоги: доходность × срок
→
Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: реальная сделка идёт по цене стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).