Облигации · Корпоративные

Корпоративные · RU000A1084E6

О'КЕЙ Б1Р6

О'КЕЙ ООО БО 001Р-06 · О'КЕЙ: другие выпуски

Оферта 03.27

18,08%

по текущей ставке 15,50% годовых: купоны с 13.04.2027 ещё не объявлены

доходность к оферте (YTW)

справедливо+62 бп

Цена 99,33% 999 ₽ с НКД

Купон 15,50% 12×/год

Оферта 17.03.2027 до погашения 7,5 г

Дюрация 0,4 г цена −0,3% на +1 п.п. ставки

Премия к ОФЗ +537 бп G-спред на дюрации

Кредитный риск ruA- Эксперт РА · низкий

Цена облигации, % номинала

Кривая эмитента

4 выпуска · О'КЕЙ. Эта бумага - дешевле своей кривой (доходность выше на 79 бп: премия за выпуск)

дюрация, лет → ● эта бумага · доходность, % ↑

Сравнить с другой облигацией

Стоит ли заменить О'КЕЙ Б1Р6 на другой выпуск - сравним доходность (в т.ч. после налога), кредитный риск, дюрацию и ликвидность

→

Калькулятор доходности

Сумма вложений, ₽ Или количество, шт Комиссия брокера, % Цена покупки, % Доходность (YTM), %

Облигаций на сумму—

Цена покупки 1 шт (с НКД)—

Вложено—

Комиссия—

Купонный доход до оферты—

Возврат номинала (оферта)—

Итоговая прибыль—

Текущая доходность—

Дюрация (Маколея)—

Модиф. дюрация—

Выпуклость—

PVBP, ₽—

Цена при ±1 п.п.—

Стресс по ставке

бп доходности

Цена, %—

Изменение—

P&L позиции—

Справедливая цена —
—

—

Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Расчёт ведётся к оферте (17.03.2027) - погашение по номиналу на дату оферты; купоны после оферты ещё не объявлены. Справедливая цена - дисконт потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).

Денежные потоки

Дата	Купон, ₽	Номинал, ₽	Итого, ₽

Купонные выплаты и возврат номинала по датам на 1 облигацию.

Кредитный риск

Низкий

рейтинг эмитента A- · вероятность дефолта ≈ 0,25%/год

Долг эмитента в обращении

В обращении16,5 млрд ₽

Выпусков4

Гасить за год39%

Ставка долга12,39% рынок 17,85%

2027

2029

2030

Выпуски с офертой отнесены к дате оферты, а не погашения. Все выпуски эмитента - в блоке «Кривая эмитента» выше.

Доходность с поправкой на риск

17,88%

против 18,08% без поправки - риск дефолта съедает 20 бп

вероятность дефолта 0,25%/год по рейтингу, возврат при дефолте 30% номинала

Из чего состоит премия к ОФЗ

Ожидаемые потери 20 бп Цена выхода 14 бп Премия за риск 503 бп

Параметры выпуска

Цена99,33%

Стакан99,11 / 99,24% спред 29 бп

Издержка входа≈ 66 ₽ на 100 000 ₽ котировка 25.09 17:15

Цена ₽ (с НКД)999 ₽

Купон15,50% годовых · 12 выпл./год

Купон, ₽12,74

НКД, ₽5,52 на 28.09.2026

Номинал1000 ₽

Погашение07.03.2034 · 7,5 г

Оферта17.03.2027

Дюрация0,4 г

Текущая доходность15,60%

Простая доходность16,69%

YTM к оферте (YTW)18,08%

YTM к погашению16,83%

Доходность после налога15,40% / 14,99% при 15%

G-спред к ОФЗ+537 бп

Z-спред к ОФЗ+535 бп

Спред к свопам (I)+407 бп

Z-спред к свопам+408 бп

Оценка к аналогамСправедливо +62 бп

Кредитный рейтингruA- Эксперт РА

Уровень листинга3

Объём выпуска3,5 млрд ₽

Лот1 шт

Оценка привлекательности60/100

Из чего сложилась оценка

Дёшево к норме 87 вес 30%

Запас прочности нет сигнала вес 25%

Ликвидность 57 вес 25%

Кредитное качество 34 вес 20%

Облигация или вклад?

Эта облигация

18,1%

ставка на 0,5 г зафиксирована

Вклад

13,0%

топ-10 банков, II.09.2026

Фонд ликвидности

13,6%

плавает со ставкой ЦБ

Доходность выше ставки вклада на 5,1 пп, и эта разница - плата за кредитный риск эмитента: вклад застрахован АСВ (до 1,4 млн ₽), фонд ликвидности вкладывает в короткие безрисковые инструменты, а по облигации возможен дефолт. Кредитная оценка выпуска - в светофоре кредитного риска выше.

Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% - доходность «на руки» см. в строке «Доходность после налога» выше (≈ 15,4%). Проценты вклада облагаются сверх необлагаемого лимита; фонд ликвидности - по ЛДВ через 3 года.

Полная доходность за год

+18,5% +18,6% годовых

Изменение цены+2,7%

Купоны · 12 шт+15,8%

Куплено 25.09.2025, удержано до 24.09.2026 (1,0 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвеста купонов и налогов.

Ближайшие купоны (8 из 91)

15.10.202612,74 ₽

14.11.202612,74 ₽

14.12.202612,74 ₽

13.01.202712,74 ₽

12.02.202712,74 ₽

14.03.202712,74 ₽

13.04.202712,74 ₽

13.05.202712,74 ₽

Похожие выпуски

Найти похожие на карте рынка

О'КЕЙ Б1Р6 и аналоги: доходность × срок

→

Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: реальная сделка идёт по цене стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).