Облигации · Корпоративные
Корпоративные · RU000A105GW4

ГПБ001P22P

ГПБ (АО) БО 001Р-22Р · Газпромбанк: другие выпуски

Оферта 05.28
15,00%
по текущей ставке 17,50% годовых: купоны с 24.11.2028 ещё не объявлены
доходность к оферте (YTW)
дорого к группе-112 бп
Цена 104,10% 1102 ₽ с НКД
Купон 17,50% 2×/год
Оферта 29.05.2028 до погашения 6,2 г
Дюрация 1,4 г цена −1,2% на +1 п.п. ставки
Премия к ОФЗ +76 бп G-спред на дюрации
Кредитный риск AA+(RU) АКРА · низкий
Цена облигации, % номинала
Кривая эмитентаⓘ
30 выпусков · Газпромбанк. Эта бумага - дороже своей кривой (доходность ниже на 15 бп)
12.9 15.0 17.2 0.1 2.4 4.7 ГПБ004Р33 · 2,2 г · 16,90% ГПБ004Р13 · 0,2 г · 16,79% ГПБ004Р34 · 2,3 г · 16,44% ГПБ006Р04P · 4,2 г · 16,25% ГПБ006Р01P · 3,9 г · 16,20% ГПБ006Р05P · 4,5 г · 16,09% ГПБ004Р21 · 0,8 г · 16,05% ГПБ004Р32 · 2,1 г · 16,03% ГПБ001P21P · 2,2 г · 16,01% ГПБ005P03P · 0,7 г · 15,97% ГПБ001P17P · 1,7 г · 15,96% ГПБ006Р03P · 4,1 г · 15,86% ГПБ001P18P · 2,8 г · 15,81% ГПБ001P20P · 2,3 г · 15,44% ГПБ003P01P · 0,5 г · 15,37% ГПБ004Р22 · 0,8 г · 15,37% ГПБ004Р05 · 0,6 г · 14,99% ГПБ004Р19 · 0,7 г · 14,99% ГПБ001P19P · 0,7 г · 14,93% ГПБ006Р02P · 4,0 г · 14,73% ГПБ004Р06 · 0,7 г · 14,40% ГПБ004Р02 · 0,3 г · 14,36% ГПБ004Р36 · 2,3 г · 14,27% ГПБ004Р20 · 0,7 г · 14,16% ГПБ001P26P · 0,1 г · 14,00% ГПБ004Р40 · 2,5 г · 13,90% ГПБ004Р52 · 1,0 г · 13,63% ГПБ004Р01 · 0,3 г · 13,47% ГПБ005P1P · 0,2 г · 13,16% ГПБ001P22P (эта бумага) · 1,4 г · 15,00%
дюрация, лет → ● эта бумага · доходность, % ↑
Сравнить с другой облигацией
Стоит ли заменить ГПБ001P22P на другой выпуск - сравним доходность (в т.ч. после налога), кредитный риск, дюрацию и ликвидность
→
Калькулятор доходности
Облигаций на сумму—
Цена покупки 1 шт (с НКД)—
Вложено—
Комиссия—
Купонный доход до оферты—
Возврат номинала (оферта)—
Итоговая прибыль—
Текущая доходностьⓘ—
Дюрация (Маколея)—
Модиф. дюрацияⓘ—
Выпуклостьⓘ—
PVBP, ₽ⓘ—
Цена при ±1 п.п.ⓘ—
Стресс по ставкеⓘ
бп доходности
Цена, %—
Изменение—
P&L позиции—
Справедливая цена —
—
—
—
Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Расчёт ведётся к оферте (29.05.2028) - погашение по номиналу на дату оферты; купоны после оферты ещё не объявлены. Справедливая цена - дисконт потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).
Денежные потоки
ДатаКупон, ₽Номинал, ₽Итого, ₽
Купонные выплаты и возврат номинала по датам на 1 облигацию.
Кредитный рискⓘ
Низкий
рейтинг эмитента AA+ · вероятность дефолта ≈ 0,03%/год
Долг эмитента в обращенииⓘ
В обращении405,23 млрд ₽
Выпусков57 +3 валютных
Гасить за год22%
Ставка долгаⓘ14,61% рынок 15,28%
2026
2027
2028
2029
2030
2031
2078
Выпуски с офертой отнесены к дате оферты, а не погашения. Все выпуски эмитента - в блоке «Кривая эмитента» выше.
Доходность с поправкой на рискⓘ
14,97%
против 15,00% без поправки - риск дефолта съедает 3 бп
вероятность дефолта 0,03%/год по рейтингу, возврат при дефолте 30% номинала
Из чего состоит премия к ОФЗⓘ
Ожидаемые потери 3 бп Цена выхода 8 бп Премия за риск 65 бп
Параметры выпуска
Цена104,10%
Стаканⓘ104,08 / 104,31% спред 16 бп
Издержка входаⓘ≈ 110 ₽ на 100 000 ₽ котировка 25.09 17:45
Цена ₽ (с НКД)1 102 ₽
Купон17,50% годовых · 2 выпл./год
Купон, ₽88,22
НКД, ₽ⓘ60,89 на 28.09.2026
Номинал1000 ₽
Погашение24.11.2032 · 6,2 г
Оферта29.05.2028
Дюрация1,4 г
Текущая доходностьⓘ16,81%
Простая доходностьⓘ13,52%
YTM к оферте (YTW)ⓘ15,00%
YTM к погашениюⓘ17,07%
Доходность после налогаⓘ12,11% / 11,67% при 15%
G-спред к ОФЗⓘ+76 бп
Z-спред к ОФЗⓘ+57 бп
Спред к свопам (I)ⓘ+79 бп
Z-спред к свопамⓘ+73 бп
Оценка к аналогамⓘДорого -112 бп к группе
Кредитный рейтингAA+(RU) АКРА
Уровень листинга1
Объём выпускаⓘ20 млрд ₽
Лот1 шт
Оценка привлекательностиⓘ38/100
Из чего сложилась оценкаⓘ
Дёшево к норме 23 вес 30%
Запас прочности 43 вес 25%
Ликвидность 23 вес 25%
Кредитное качество 73 вес 20%
Ожидаемый доход и запас · за годⓘ
Carry к ставке ЦБⓘ+100 бп
Roll-down (год)ⓘ+1,78%
Ожидаемый доходⓘ+16,78%
Запас прочности (breakeven)ⓘ+1339 бп
Облигация или вклад?ⓘ
Эта облигация
15,0%
ставка на 1,7 г зафиксирована
Вклад
13,0%
топ-10 банков, II.09.2026
Фонд ликвидности
13,6%
плавает со ставкой ЦБ
Доходность выше ставки вклада на 2,0 пп и зафиксирована до погашения: при снижении ключевой ставки ставки по новым вкладам и доходность фонда пересчитываются вниз, а купон этого выпуска остаётся прежним.
Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% - доходность «на руки» см. в строке «Доходность после налога» выше (≈ 12,1%). Проценты вклада облагаются сверх необлагаемого лимита; фонд ликвидности - по ЛДВ через 3 года.
Полная доходность за годⓘ
+14,6% +14,6% годовых
Изменение цены-1,9%
Купоны · 2 шт+16,5%
Куплено 25.09.2025, удержано до 24.09.2026 (1,0 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвеста купонов и налогов.
Ближайшие купоны (8 из 13)
24.11.202688,22 ₽
24.05.202786,78 ₽
24.11.202788,22 ₽
24.05.202887,26 ₽
24.11.202888,22 ₽
24.05.202986,78 ₽
24.11.202988,22 ₽
24.05.203086,78 ₽
Найти похожие на карте рынка
ГПБ001P22P и аналоги: доходность × срок
→
Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: реальная сделка идёт по цене стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).