Облигации · Корпоративные

Корпоративные · RU000A10DCM3

СамолетP21

ГК Самолет БО-П21

39,41%

доходность к погашению

Цена 68,00% 34018 ₽ с НКД

Купон 13,00% 12×/год

Погашение 15.12.2028 срок 2,2 г

Дюрация 1,9 г цена −1,4% на +1 п.п. ставки

Кредитный риск A-(RU) АКРА · низкий

Цена облигации, % номинала

Сравнить с другой облигацией

Стоит ли заменить СамолетP21 на другой выпуск - сравним доходность (в т.ч. после налога), кредитный риск, дюрацию и ликвидность

→

Калькулятор доходности

Сумма вложений, ₽ Или количество, шт Комиссия брокера, % Цена покупки, % Доходность (YTM), %

Облигаций на сумму—

Цена покупки 1 шт (с НКД)—

Вложено—

Комиссия—

Купонный доход до погашения—

Возврат номинала—

Итоговая прибыль—

Текущая доходность—

Дюрация (Маколея)—

Модиф. дюрация—

Выпуклость—

PVBP, ₽—

Цена при ±1 п.п.—

Стресс по ставке

бп доходности

Цена, %—

Изменение—

P&L позиции—

Справедливая цена —
—

—

Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Справедливая цена - дисконт потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).

Денежные потоки

Дата	Купон, ₽	Номинал, ₽	Итого, ₽

Купонные выплаты и возврат номинала по датам на 1 облигацию.

Кредитный риск

Низкий

рейтинг эмитента A- · вероятность дефолта ≈ 0,25%/год

Altman Z″ 0,54 · Дистресс

баланс эмитента · РСБУ 2025 · нерепрезентативно для холдинга

1,3 21 1,8 22 0,6 23 1,4 24 0,5 25

за 2021-2025 изменение -0,71, устойчивого тренда нет

Покрытие процентов0,3×

Обязательства к капиталу21,9×

Рентабельность продаж96,2%

Отчётность РСБУ эмитента за 2025. У холдингов такая отчётность standalone: операции ведут дочерние общества, и коэффициенты материнской компании о группе говорят мало.

Долг эмитента в обращении

В обращении107,38 млрд ₽

Выпусков16

Гасить за год74%

Ставка долга22,70% рынок 70,50%

2026

2027

2028

2029

2031

Выпуски с офертой отнесены к дате оферты, а не погашения. Все выпуски эмитента - в блоке «Кривая эмитента» выше.

Доходность с поправкой на риск

39,19%

против 39,41% без поправки - риск дефолта съедает 22 бп

вероятность дефолта 0,25%/год по рейтингу, возврат при дефолте 30% номинала

Параметры выпуска

Цена68,00%

Стакан65,00 / 68,00% спред 162 бп

Издержка входа≈ 2 256 ₽ на 100 000 ₽ котировка 25.09 17:30

Цена ₽ (с НКД)34 018 ₽

Купон13,00% годовых · 12 выпл./год

Купон, ₽534,25

НКД, ₽17,81 на 28.09.2026

Номинал50000 ₽

Погашение15.12.2028 · 2,2 г

Дюрация1,9 г

Текущая доходность19,12%

Простая доходность40,33%

YTM к погашению39,41%

Доходность после налога34,33% / 33,55% при 15%

Спредыне показаны - цена не подтверждена торгами: оборота по выпуску мало, торги редкие или последняя сделка ушла от средневзвешенной цены дня - спред считался бы из случайной котировки

Кредитный рейтингA-(RU) АКРА

Уровень листинга2

Объём выпуска1 млрд ₽

Лот1 шт

Риск стрессавысокий 85/100

доходность 39.8% — выше типичной для рынка+25

цена 67.6% номинала — рынок оценивает возврат долга ниже номинала+25

размах цены за месяц 23.7% — котировка нестабильна+15

цена за месяц -6.4%+10

доходность за месяц выросла на 555 бп+10

Облигация или вклад?

Эта облигация

39,4%

ставка на 2,2 г зафиксирована

Вклад

13,0%

топ-10 банков, II.09.2026

Фонд ликвидности

13,6%

плавает со ставкой ЦБ

Доходность выше ставки вклада на 26,4 пп, и эта разница - плата за кредитный риск эмитента: вклад застрахован АСВ (до 1,4 млн ₽), фонд ликвидности вкладывает в короткие безрисковые инструменты, а по облигации возможен дефолт. Кредитная оценка выпуска - в светофоре кредитного риска выше.

Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% - доходность «на руки» см. в строке «Доходность после налога» выше (≈ 34,3%). Проценты вклада облагаются сверх необлагаемого лимита; фонд ликвидности - по ЛДВ через 3 года.

Полная доходность за всю историю

-19,5% -21,5% годовых

Изменение цены-30,5%

Купоны · 10 шт+11,0%

Куплено 01.11.2025, удержано до 24.09.2026 (0,9 г). Итог отрицательный: цена снизилась сильнее, чем накопился купонный доход - полный результат по облигации бывает и убыточным. Без реинвеста купонов и налогов.

Ближайшие купоны (8 из 27)

27.10.2026534,25 ₽

26.11.2026534,25 ₽

26.12.2026534,25 ₽

25.01.2027534,25 ₽

24.02.2027534,25 ₽

26.03.2027534,25 ₽

25.04.2027534,25 ₽

25.05.2027534,25 ₽

Похожие выпуски

Найти похожие на карте рынка

СамолетP21 и аналоги: доходность × срок

→

Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: реальная сделка идёт по цене стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).