Облигации · Корпоративные

Корпоративные · RU000A101SF3

Роснфт2P10

ПАО НК Роснефть 002P-10 · Роснефть: другие выпуски

Оферта 06.27

14,09%

по текущей ставке 8,00% годовых: купоны с 01.09.2027 ещё не объявлены

доходность к оферте (YTW)

дорого к группе-103 бп

Цена 96,39% 970 ₽ с НКД

Купон 8,00% 4×/год

Оферта 07.06.2027 до погашения 3,7 г

Дюрация 0,7 г цена −0,6% на +1 п.п. ставки

Премия к ОФЗ +97 бп G-спред на дюрации

Кредитный риск AAA(RU) АКРА · низкий

Цена облигации, % номинала

Кривая эмитента

17 выпусков · Роснефть. Эта бумага - дешевле своей кривой (доходность выше на 489 бп: премия за выпуск)

дюрация, лет → ● эта бумага · доходность, % ↑

Сравнить с другой облигацией

Стоит ли заменить Роснфт2P10 на другой выпуск - сравним доходность (в т.ч. после налога), кредитный риск, дюрацию и ликвидность

→

Калькулятор доходности

Сумма вложений, ₽ Или количество, шт Комиссия брокера, % Цена покупки, % Доходность (YTM), %

Облигаций на сумму—

Цена покупки 1 шт (с НКД)—

Вложено—

Комиссия—

Купонный доход до оферты—

Возврат номинала (оферта)—

Итоговая прибыль—

Текущая доходность—

Дюрация (Маколея)—

Модиф. дюрация—

Выпуклость—

PVBP, ₽—

Цена при ±1 п.п.—

Стресс по ставке

бп доходности

Цена, %—

Изменение—

P&L позиции—

Справедливая цена —
—

—

Эффективная YTM по конвенции MOEX (ACT/365). Расчёт ведётся к оферте (07.06.2027) - погашение по номиналу на дату оферты; купоны после оферты ещё не объявлены. Справедливая цена - дисконт потоков по доходности сопоставимого кредитного класса (ориентир).

Денежные потоки

Дата	Купон, ₽	Номинал, ₽	Итого, ₽

Купонные выплаты и возврат номинала по датам на 1 облигацию.

Кредитный риск

Низкий

рейтинг эмитента AAA · вероятность дефолта ≈ 0,02%/год

Долг эмитента в обращении

В обращении3,83 трлн ₽

Выпусков22 +5 валютных

Гасить за год96%

Ставка долга8,18% рынок 5,52%

2026

2027

2028

2029

Выпуски с офертой отнесены к дате оферты, а не погашения. Все выпуски эмитента - в блоке «Кривая эмитента» выше.

Доходность с поправкой на риск

14,07%

против 14,09% без поправки - риск дефолта съедает 2 бп

вероятность дефолта 0,02%/год по рейтингу, возврат при дефолте 30% номинала

Из чего состоит премия к ОФЗ

Ожидаемые потери 2 бп Цена выхода 0 бп Премия за риск 95 бп

Параметры выпуска

Цена96,39%

Стакан96,38 / 96,39% спред 1 бп

Издержка входа≈ 5 ₽ на 100 000 ₽ котировка 25.09 17:45

Цена ₽ (с НКД)970 ₽

Купон8,00% годовых · 4 выпл./год

Купон, ₽19,95

НКД, ₽5,70 на 28.09.2026

Номинал1000 ₽

Погашение29.05.2030 · 3,7 г

Оферта07.06.2027

Дюрация0,7 г

Текущая доходность8,30%

Простая доходность13,48%

YTM к оферте (YTW)14,09%

YTM к погашению9,49%

Доходность после налога12,07% / 11,76% при 15%

G-спред к ОФЗ+97 бп

Z-спред к ОФЗ+95 бп

Спред к свопам (I)+6 бп

Z-спред к свопам+5 бп

Оценка к аналогамДорого -103 бп к группе

Кредитный рейтингAAA(RU) АКРА

Уровень листинга1

Объём выпуска15 млрд ₽

Лот1 шт

Оценка привлекательности50/100

Из чего сложилась оценка

Дёшево к норме 54 вес 30%

Запас прочности нет сигнала вес 25%

Ликвидность 5 вес 25%

Кредитное качество 100 вес 20%

Облигация или вклад?

Эта облигация

14,1%

ставка на 0,7 г зафиксирована

Вклад

13,0%

топ-10 банков, II.09.2026

Фонд ликвидности

13,6%

плавает со ставкой ЦБ

Доходность выше ставки вклада на 1,1 пп и зафиксирована до погашения: при снижении ключевой ставки ставки по новым вкладам и доходность фонда пересчитываются вниз, а купон этого выпуска остаётся прежним.

Сравнение до налога. По облигации купоны облагаются НДФЛ 13% - доходность «на руки» см. в строке «Доходность после налога» выше (≈ 12,1%). Проценты вклада облагаются сверх необлагаемого лимита; фонд ликвидности - по ЛДВ через 3 года.

Полная доходность за год

+8,7% +8,7% годовых

Изменение цены+0,4%

Купоны · 4 шт+8,3%

Куплено 25.09.2025, удержано до 24.09.2026 (1,0 г). Полный результат складывается из купонов и изменения цены, а не только из ставки купона. Без реинвеста купонов и налогов.

Ближайшие купоны (8 из 15)

02.12.202619,95 ₽

03.03.202719,95 ₽

02.06.202719,95 ₽

01.09.202719,95 ₽

01.12.202719,95 ₽

01.03.202819,95 ₽

31.05.202819,95 ₽

30.08.202819,95 ₽

Похожие выпуски

Найти похожие на карте рынка

Роснфт2P10 и аналоги: доходность × срок

→

Данные MOEX ISS. Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Доходности, спреды и справедливая цена рассчитаны по биржевой котировке и носят справочный характер: реальная сделка идёт по цене стакана и зависит от ликвидности выпуска. Расчёты не учитывают комиссии брокера и биржи; налог показан отдельной строкой и упрощён (без НКД при покупке).